تصور کنید مدیری هستید که برای سال ۲۰۳۰ برنامهریزی میکند و میخواهد مطمئن شود سختافزارش با کمبود قطعه متوقف نمیشود؛ انویدیا دقیقاً همین استراتژی را پیش گرفته است. نبرد واقعی برای تسلط بر هوش مصنوعی دیگر تنها بر سر معماری تراشه نیست، بلکه بر سر زنجیره تأمین است.
بر اساس مستندات منتشر شده در ۲۲ ژوئیه ۲۰۲۶، انویدیا (Nvidia) و گروه SK (SK Group) متعهد شدهاند ۵۰۰ میلیارد دلار سرمایهگذاری مشترک کنند تا خط لوله حافظه و زیرساختهای این غول گرافیکی تا سال ۲۰۳۰ تضمین شود. این اقدام در حالی رخ میدهد که ابرمقیاسها (Hyperscalers) مانند مایکروسافت و متا به دنبال خوشههای عظیم با توان بیش از ۱ گیگاوات هستند. همانطور که در تحلیلهای قبلی ما درباره امنیت زنجیره تأمین تراشهها اشاره کردیم، انویدیا اکنون برای خروج از چرخههای کوتاهمدت، به دنبال تثبیت بلندمدت است. این حرکت پس از سرمایهگذاری ۱ میلیارد دلاری انویدیا در ناور (Naver) در هفته گذشته برای گسترش قطب هوش مصنوعی در کره جنوبی صورت میگیرد.
به گزارش تامز هاردویر (Tom's Hardware)، این مشارکت بر سه ستون اصلی استوار است:
- تثبیت حافظه: شرکت اسکی هاینکس (SK Hynix) تأمین حافظه پهنایباند بالا (HBM) نسل چهارم یا همان HBM4 را تا سال ۲۰۳۰ بر عهده میگیرد. این شرکت در حال حاضر ۸۰٪ از حافظههای HBM انویدیا را تأمین میکند. حافظه HBM — شبیه به یک اتوبان فوقسریع است که دادهها را با سرعتی باورنکردنی بین حافظه و پردازنده جابهجا میکند تا گلوگاه ایجاد نشود.
- زیرساخت: یک مرکز داده (Data Center) هوش مصنوعی با توان ۲ گیگاوات در کره جنوبی ساخته خواهد شد که عملیات ساخت آن از سال ۲۰۲۷ آغاز میشود.
- یکپارچگی سختافزاری: این مرکز میزبان خوشههایی از پردازندههای بلکول (Blackwell) و معماریهای آینده یعنی ورا روبین (Vera Rubin) خواهد بود.
احداث مرکز داده ۲ گیگاواتی یک دستاورد مهندسی عظیم است و قابل مقایسه با قرارداد ۲ گیگاواتی AMD با آنتروپیک است. طبق تخمینهای فنی، این سایت با تراکم انرژی فعلی میتواند میزبان حدود ۲۰۰ هزار پردازنده معادل H100 باشد، هرچند انویدیا پیکربندی نهایی را فاش نکرد.
این قرارداد در واقع بیمهای در برابر نوسانات تولید است. در حالی که اسکی هاینکس با ظرفیت کامل کار میکند، چرخه HBM3E با چالشهای بازدهی روبرو بود؛ بنابراین تضمین HBM4 از پیش، مانع از ایجاد گلوگاههای آینده میشود. برای گروه SK نیز این یعنی داشتن یک مشتری قطعی برای ۵ سال تولید.
سرمایهگذاران باید منتظر گزارش سود سه ماهه دوم سال مالی ۲۰۲۷ انویدیا در ماه اوت باشند، جایی که احتمالاً جنسن هوان جزئیات تخصیص سرمایه را شرح میدهد. البته تداوم این پیمان به موفقیت فنی وابسته است؛ اگر نرخ بازدهی HBM4 در اسکی هاینکس زیر ۶۰٪ برود، تعهد سال ۲۰۳۰ ممکن است مورد بازنگری قرار گیرد.
گام بعدی شما
- تحلیل گزارش مالی اوت انویدیا برای درک نحوه توزیع این ۵۰۰ میلیارد دلار.
- رصد اخبار نرخ بازدهی (Yield Rate) حافظههای HBM4 در اسکی هاینکس.
- بررسی اثر این مرکز داده بر قیمت استقرار مدلهای آینده در منطقه آسیا-پاسیفیک.
این تنها لایه سختافزاری ماجراست؛ اثر این زیرساخت بر سرعت آموزش مدلهای نسل بعد را در گزارشهای آتی بررسی خواهیم کرد.
گفتگو